Prečo sa menia úroky hypoték, aj keď centrálna banka nič nezmenila

Často počujeme: centrálna banka sadzby nezmenila, tak prečo mi banka ponúka vyšší úrok? Odpoveď je v tom, ako si banka peniaze na hypotéku zabezpečuje.

Fixácia má svoju cenu na trhu

Keď si zafixujete úrok na tri, päť alebo desať rokov, banka si musí rovnako dlho zabezpečiť financovanie za vopred známu cenu. Tú určujú trhové sadzby na príslušné obdobie, nielen základná sadzba Európskej centrálnej banky.

Čo hýbe trhovými sadzbami

• Očakávaná inflácia. Keď rastú ceny energií alebo pohonných hmôt, trhy čakajú vyššiu infláciu a dlhodobé sadzby stúpajú.
• Očakávania o budúcich krokoch centrálnej banky. Trh reaguje už na to, čo sa očakáva, nie až na samotné rozhodnutie.
• Neistota vo svete. Konflikty a ekonomické šoky sa prejavia v cene peňazí skôr, ako v správach o sadzbách.
• Konkurencia a stratégia bánk. Banky si niekedy prirážky upravujú podľa toho, koľko nových hypoték chcú poskytnúť.

Preto sa môže stať, že dlhšie fixácie zdražejú skôr ako kratšie, alebo naopak.

Čo z toho vyplýva pre vás

• Ponuka banky platí obmedzený čas. Ak je pre vás výhodná, nečakajte zbytočne.
• Pri refinancovaní sa oplatí riešiť ponuky v predstihu, nie týždeň pred koncom fixácie.
• Výber dĺžky fixácie je rozhodnutie o istote, nie stávka na to, kam pôjdu úroky. Dlhšia fixácia znamená istotu splátky na dlhšie obdobie.
• Úrok nie je jediná položka – pozerajte aj na poplatky, podmienky účtu a poistenie.

Predpovedať úroky nevieme a ani to nesľubujeme. Vieme však porovnať aktuálne ponuky bánk a pomôcť vám vybrať fixáciu, ktorá sedí vašim plánom.